0571-22931819
標(biāo)簽： 保險(xiǎn)
華泰保險(xiǎn)重組內(nèi)蒙君正45億奪魁 上市緊鑼密鼓
2016-11-27 08:00:09
無憂保
【導(dǎo)讀】:華泰保險(xiǎn)經(jīng)歷了此番股權(quán)調(diào)整后，六家股東退出，引入內(nèi)蒙君正〔0。00%資金研報(bào)〕，但其股權(quán)過于分散仍是擺在華泰保險(xiǎn)面前的重要問題。
華泰保險(xiǎn)經(jīng)歷了此番股權(quán)調(diào)整后，六家股東退出，引入內(nèi)蒙君正〔0。00%資金研報(bào)〕，但其股權(quán)過于分散仍是擺在華泰保險(xiǎn)面前的重要問題。
多輪競價(jià)之后，華泰保險(xiǎn)15。29%的股權(quán)“花落”內(nèi)蒙君正。
自10月11日起，包括華潤股份、華潤集團(tuán)、寶鋼集團(tuán)、寶鋼集團(tuán)新疆八一鋼鐵、寶鋼集團(tuán)上海五鋼和中海石油投資控股在內(nèi)的六大華泰保險(xiǎn)國有股東，先后通過上海聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易所公開掛牌轉(zhuǎn)讓其持有的，合計(jì)占比15。3%的華泰保險(xiǎn)股權(quán)，總掛牌價(jià)高達(dá)25。08億元。該批股權(quán)定于11月28日進(jìn)行網(wǎng)絡(luò)競價(jià)，以決定最終買家。
一宗險(xiǎn)企的股權(quán)轉(zhuǎn)讓因?yàn)楦髀焚Y本“大鱷”的參與而分外熱鬧，最終國美系、明天系、美國保險(xiǎn)巨頭安達(dá)集團(tuán)紛紛折戟，長期堅(jiān)守天弘基金的內(nèi)蒙君正以45億元，高出掛牌價(jià)近一倍的價(jià)格成功拍下這部分股權(quán)。理財(cái)周報(bào)記者多次致電內(nèi)蒙君正董秘詢問相關(guān)事宜但電話一直未能接通。
作為一家中外合資的保險(xiǎn)公司，華泰保險(xiǎn)的業(yè)績可謂亮眼，隨著業(yè)績的不斷增長，以及保險(xiǎn)集團(tuán)版圖漸成，伴隨著此次股權(quán)的密集轉(zhuǎn)讓，關(guān)于華泰保險(xiǎn)上市計(jì)劃的傳聞再起，1992年下海經(jīng)商，并一手創(chuàng)辦華泰保險(xiǎn)的董事長王梓木，也曾多次在公開場合表達(dá)上市意愿。對此，華泰保險(xiǎn)回應(yīng)稱：“上市是公司的既定戰(zhàn)略，目前已著手制定上市計(jì)劃。”
內(nèi)蒙君正將成第二大股東
上海聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易所的網(wǎng)絡(luò)競價(jià)信息顯示：11月28日上午11時(shí)35分，在經(jīng)歷了298次報(bào)價(jià)后，華泰保險(xiǎn)第一批9。1136%的股權(quán)最終以26。35億元成交，相比于14。95億元的底價(jià)，最終溢價(jià)高達(dá)76。23%；第二批6。1815%的股權(quán)于當(dāng)日下午1時(shí)以底價(jià)10。14億元開拍，截至17時(shí)21分結(jié)束，報(bào)價(jià)次數(shù)更是多達(dá)302次，最終以18。69億元成交，溢價(jià)高達(dá)84。31%。
近期險(xiǎn)企股權(quán)轉(zhuǎn)讓事件時(shí)有發(fā)生，但像華泰保險(xiǎn)這樣經(jīng)過如此多輪的報(bào)價(jià)并最終以高溢價(jià)成交的火熱場面卻并不多見，業(yè)內(nèi)人士分析認(rèn)為，一方面是由于“國十條”為保險(xiǎn)行業(yè)帶來重大利好，行業(yè)前景被看好，另一方面是由于華泰保險(xiǎn)經(jīng)營業(yè)績良好，公司治理結(jié)構(gòu)相對完善，并且是相對稀缺的保險(xiǎn)集團(tuán)牌照。
11月29日，內(nèi)蒙君正發(fā)布公告稱，公司及全資子公司參與了華泰保險(xiǎn)股權(quán)競價(jià)轉(zhuǎn)讓，共斥資約45億元，獲得15。3%華泰保險(xiǎn)股權(quán)，公司將按照有關(guān)法律法規(guī)辦理后續(xù)相關(guān)手續(xù)，上述股權(quán)轉(zhuǎn)讓事項(xiàng)尚需獲得中國保監(jiān)會等相關(guān)部門的審批。
12月2日，內(nèi)蒙君正再次發(fā)布關(guān)于進(jìn)入重大資產(chǎn)重組程序的停牌公告，稱由于參與華泰保險(xiǎn)股權(quán)交易項(xiàng)目，構(gòu)成重大資產(chǎn)重組，為避免股價(jià)異常波動，保護(hù)投資者的利益，公司于12月1日起連續(xù)停牌。
在此次轉(zhuǎn)讓前，華泰保險(xiǎn)股東持股較為分散，單一股東持股比例排名前十的機(jī)構(gòu)分別是：安達(dá)天平再保險(xiǎn)有限公司（9。77%）、中國石油化工集團(tuán)公司（7。11%）、華潤股份（7。02%）、中國石化財(cái)務(wù)有限公司（6。83%）、國網(wǎng)英大國際控股集團(tuán)（6。39%）、重慶中信金石股權(quán)投資管理有限公司（6。06%）、安達(dá)北美洲保險(xiǎn)控股公司（5。82%）、深圳市億鑫投資有限公司（4。93%）、上海旻泰實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司（4。9%）、安達(dá)美國控股公司（4。39%）。
據(jù)了解，安達(dá)集團(tuán)于2002年5月參股華泰，成為首家入股中國財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司的外資險(xiǎn)企。
由于美國安達(dá)集團(tuán)及其關(guān)聯(lián)公司合計(jì)持有華泰保險(xiǎn)約20%的股權(quán)，因而被視為是華泰保險(xiǎn)第一大股東，如果該筆交易完成，內(nèi)蒙君正將成為華泰保險(xiǎn)第二大股東。
實(shí)際上，早在10月29日，內(nèi)蒙君正就發(fā)布公告稱，該公司擬參與收購華泰保險(xiǎn)上述股權(quán)，市場人士分析認(rèn)為，從交易慣例來看，上市公司發(fā)布公告，通常意味著交易雙方已有過接觸、談判。但單從競購次數(shù)與最終成交價(jià)格上就可以看出，內(nèi)蒙君正獲得華泰保險(xiǎn)的該部分股權(quán)并不輕松。
市場有消息稱，除內(nèi)蒙君正外，參與此次股權(quán)轉(zhuǎn)讓的競購者還有華泰保險(xiǎn)大股東美國安達(dá)、金融大鱷肖建華執(zhí)掌的“明天系”，甚至還有黃光裕的長兄黃俊欽，但該消息并未經(jīng)華泰保險(xiǎn)方面的官方確認(rèn)。
實(shí)際上，早在競價(jià)開始之前，市場就曾爆出國美電器的母公司國美控股集團(tuán)已經(jīng)準(zhǔn)備了約20億元的現(xiàn)金，擬參與華泰保險(xiǎn)股權(quán)轉(zhuǎn)讓，但隨后國美澄清，該項(xiàng)交易不涉及上市公司，但對其他事項(xiàng)不做評論。華泰保險(xiǎn)方面表示，此次股權(quán)轉(zhuǎn)讓，吸引了國內(nèi)外多家有實(shí)力的企業(yè)參與，是充分的市場競爭行為，說明他們看好公司的業(yè)績以及未來發(fā)展的前景。
內(nèi)蒙君正追隨金融板塊
位于內(nèi)蒙古烏海市的內(nèi)蒙君正，主業(yè)為化學(xué)原料和化學(xué)制品制造業(yè)，法定代表人為黃輝，今年前三季度內(nèi)蒙君正實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入35。17億元，歸屬上市公司股東凈利潤5。98億元，較上年同期增長55。54%。
資料顯示，內(nèi)蒙君正的實(shí)際控制人與第一大股東為自然人杜江濤，杜江濤個(gè)人持有內(nèi)蒙君正36。57%的股份，同時(shí)內(nèi)蒙君正的第二大股東烏海市君正科技產(chǎn)業(yè)有限公司，持有24。5%的股份，而杜江濤為該公司的實(shí)際控制人。
為業(yè)內(nèi)人士所熟知的是，在資本市場上長袖善舞的杜江濤對金融和科技行業(yè)的持續(xù)投入。
根據(jù)內(nèi)蒙君正三季報(bào)顯示，今年前三季度，公司實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤59，818。45萬元，較上年同期大增55。54%，主要原因除了主營業(yè)務(wù)改善外，還有參股公司天弘基金管理有限公司業(yè)績改善導(dǎo)致公司投資收益同比增加。
作為一只互聯(lián)網(wǎng)金融概念股，內(nèi)蒙君正近年來在金融領(lǐng)域頻頻出手，其持有天弘基金15。6%的股權(quán)，以及國都證券0。95%的股權(quán)、持烏海銀行股份有限公司3。99%的股權(quán)。同時(shí)杜江濤是創(chuàng)業(yè)板上市公司北京博暉創(chuàng)新的大股東。
資料顯示，2013年，阿里巴巴出資11。8億元認(rèn)購天弘基金26230萬元的注冊資本，將持有后者51%股權(quán)，每一元注冊資本的價(jià)格是4。5元；原二股東內(nèi)蒙君正、天弘基金管理層以同樣價(jià)格分別認(rèn)購天弘基金1542。9萬元和5657。1萬元的注冊資本額，持股比例分別為15。6%和11%，本次增資分別斥資6943萬元和2。55億元。
對于天弘基金此次大舉增資，原三大股東里僅有內(nèi)蒙君正隨同阿里一同增資，此前也有消息稱杜江濤在阿里入股天弘基金時(shí)起到了至關(guān)重要的作用。
由于阿里的此次入主，天弘基金常年虧損局面得到扭轉(zhuǎn)，內(nèi)蒙君正持有的天弘基金股權(quán)價(jià)值得以體現(xiàn)，現(xiàn)年45歲的杜江濤也成為內(nèi)蒙古新首富。
出手華泰保險(xiǎn)之后，內(nèi)蒙君正已涉足銀行、基金、證券和保險(xiǎn)四大金融領(lǐng)域。
近年來，華泰保險(xiǎn)的互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)發(fā)展迅猛，而在華泰保險(xiǎn)的合作機(jī)構(gòu)中，同樣有阿里的身影。
2010年，華泰保險(xiǎn)聯(lián)手阿里小微金融服務(wù)集團(tuán)共同推出退貨運(yùn)費(fèi)險(xiǎn)，僅2013年的投保件數(shù)就接近10億筆，華泰保險(xiǎn)同時(shí)表示，在經(jīng)歷了多年的調(diào)整之后，該項(xiàng)業(yè)務(wù)已基本達(dá)到盈虧平衡點(diǎn)。
根據(jù)華泰保險(xiǎn)官網(wǎng)顯示的信息，今年5月8日，阿里小微金融服務(wù)集團(tuán)與華泰保險(xiǎn)集團(tuán)舉行了戰(zhàn)略合作會談，雙方認(rèn)為，“在金融和保險(xiǎn)領(lǐng)域，雙方都具有很大的合作空間，通過建立深層次的戰(zhàn)略合作關(guān)系，一定能發(fā)揮強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)合、優(yōu)勢互補(bǔ)的復(fù)合效應(yīng)，促進(jìn)雙方在互聯(lián)網(wǎng)金融和保險(xiǎn)領(lǐng)域取得更大發(fā)展。”
上市計(jì)劃籌備之中
華泰保險(xiǎn)近期國有股東的密集轉(zhuǎn)讓，也引起了市場對華泰保險(xiǎn)上市計(jì)劃的猜想。對此華泰保險(xiǎn)方面表示，上市是華泰保險(xiǎn)的既定戰(zhàn)略，是出于公司長遠(yuǎn)戰(zhàn)略發(fā)展的需要，并不是為了滿足短期的資金需求。近年華泰保險(xiǎn)正在積極研究并加快推進(jìn)公司上市的相關(guān)事宜，已著手制訂上市計(jì)劃。
此前，華泰保險(xiǎn)董事長王梓木在接受媒體采訪時(shí)表示：“至于何時(shí)上市，還是要根據(jù)公司發(fā)展情況而定。未來，華泰在A股或H股上市都有可能。同時(shí)，由于華泰償付能力情況較好，我們希望能夠相對從容地等待資本市場的一個(gè)好的窗口機(jī)會，當(dāng)前的首要任務(wù)仍是把自己的各項(xiàng)業(yè)務(wù)做好。”
據(jù)了解，早在2001年華泰保險(xiǎn)就與中金公司的主要領(lǐng)導(dǎo)就上市問題展開了初步討論。王梓木也曾表示，華泰保險(xiǎn)的上市時(shí)間確定為2014-2015年。
雖然，經(jīng)歷了此番股權(quán)轉(zhuǎn)讓，六家股東退出，同時(shí)引入了內(nèi)蒙君正，股權(quán)相對進(jìn)一步集中化，但股權(quán)過于分散仍是擺在華泰保險(xiǎn)面前的重要問題。
資料顯示，此次股權(quán)轉(zhuǎn)讓之前，華泰保險(xiǎn)共有59家股東，其中單一持股比例最大的為安達(dá)天平再保險(xiǎn)有限公司，其持股比例也未超過10%。
據(jù)了解，美國ACE集團(tuán)雖然是華泰保險(xiǎn)的第一大股東，但按照當(dāng)初的參股協(xié)議，ACE對華泰并非“并購”或“接管”，因此，僅向董事會派出了三名董事，并在華泰董事會的預(yù)算審核委員會、審計(jì)委員會、薪酬委員會中各有一名委員。
ACE沒有派人直接進(jìn)入華泰的最高管理層，而是采取了顧問咨詢和技術(shù)支持的模式，參與公司的決策程序和經(jīng)營管理。以王梓木為主的中方管理者則牢牢掌握著人事權(quán)和財(cái)務(wù)權(quán)。
目前，華泰保險(xiǎn)已經(jīng)發(fā)展成一家集財(cái)、壽險(xiǎn)、資產(chǎn)管理于一體的綜合性保險(xiǎn)集團(tuán)，數(shù)據(jù)暗示，2013年華泰保險(xiǎn)實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入97。41億元，總資產(chǎn)達(dá)365。48億元，凈利潤達(dá)5。28億元，今年前三季度，華泰保險(xiǎn)集團(tuán)累計(jì)實(shí)現(xiàn)主營業(yè)務(wù)收入72。53億。華泰保險(xiǎn)總經(jīng)理趙明浩表示，今年公司有望實(shí)現(xiàn)成立以來最佳的經(jīng)營業(yè)績。
聲明：本站原創(chuàng)文章所有權(quán)歸無憂保所有，轉(zhuǎn)載務(wù)必注明來源；
轉(zhuǎn)載文章僅代表原作者觀點(diǎn)，不代表本站立場；如有侵權(quán)、違規(guī)，請聯(lián)系qq：1070491083。
