【摘要】隨著保險業(yè)不斷快速發(fā)展，想要更好地滿足消費者的利益需求，就需要與時俱進，進行相應的改革。近日，普通型人身保險費率改革正式啟動。那么，對于普通險費率改革后面將會面臨的挑戰(zhàn)有哪些呢？

　　2013年8月，2014年，人身險費率形成機制改革將擴大范圍，分紅險、萬能險費率市場化改革將啟動，并力爭年底前實現(xiàn)完全的費率市場化。在當前利率市場化加速推進的關(guān)鍵時點，有必要對壽險費率改革的歷程、主要思路、面臨的挑戰(zhàn)、風險防范策略、國際經(jīng)驗借鑒等問題進行梳理。

　　普通險費率改革后面臨的挑戰(zhàn)
　　有改革就會有風險，人身險費率改革并不是一蹴而就的，在實施過程中必然會面臨諸多風險與挑戰(zhàn)。普通型人身險費率改革所面臨的挑戰(zhàn)集中于以下三方面：
　　新的利差損風險。費率改革政策實施后，如果公司實際投資收益率不能達到產(chǎn)品預定利率，就可能產(chǎn)生新的利差損。但根據(jù)對人身保險市場狀況分析，利差損風險總體可控，主要在于：一是制度設(shè)計可有效控制利差損風險。改革方案中設(shè)置了準備金評估利率3.5%，如果定價利率過高，需要一次性計提大量的保費不足準備金。即把未來的利差損風險立即體現(xiàn)為當期的資本需求，并表現(xiàn)在償付能力報表中。1999年以前之所以出現(xiàn)巨額利差損，一個重要原因就是沒有控制住評估利率，保險公司將預定利率作為評估利率，使利差損沒有及時體現(xiàn)出來，導致風險不斷累積。因此，管住了準備金評估利率和償付能力，就管住了利差損風險。二是公司治理等約束機制可有效防范利差損風險。目前國內(nèi)大型保險公司，如中國人壽、中國人保、中國平安(601318,股吧)、中國太保等均為上市公司，投資者高度關(guān)注盈利能力和風險暴露，從而使得公司的產(chǎn)品定價更加理性和審慎。三是保險資金投資收益可覆蓋準備金成本。過去?