【摘要】隨著中國(guó)老齡化程度的逐漸加深，基本養(yǎng)老保險(xiǎn)已經(jīng)遠(yuǎn)遠(yuǎn)不能滿足廣大消費(fèi)者的需求，個(gè)人養(yǎng)老壓力的加大，使得養(yǎng)老資金規(guī)劃成為社會(huì)各界廣泛關(guān)注的熱點(diǎn)問(wèn)題。專家建議，在養(yǎng)老資金配置中，首先應(yīng)該選擇商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)。

　　作為社會(huì)的基本養(yǎng)老單元，個(gè)人和家庭應(yīng)該未雨綢繆，在保證基本生活質(zhì)量的同時(shí)，對(duì)未來(lái)的養(yǎng)老需求及可能的養(yǎng)老方式做好充足的準(zhǔn)備，結(jié)合自身情況制定個(gè)性化的養(yǎng)老方案。在養(yǎng)老投資工具選擇上，應(yīng)根據(jù)已有養(yǎng)老保障水平和風(fēng)險(xiǎn)承受能力合理配置養(yǎng)老資金。

　　目前，基金公司、銀行、保險(xiǎn)公司、信托公司等各類資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)都非常重視個(gè)人養(yǎng)老理財(cái)領(lǐng)域的發(fā)展，在養(yǎng)老金產(chǎn)品設(shè)計(jì)等方面做出了有益嘗試，幫助個(gè)人進(jìn)行長(zhǎng)期規(guī)律的養(yǎng)老資產(chǎn)積累。

　　在這些養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品中，個(gè)人比較熟悉的是養(yǎng)老保險(xiǎn)。市場(chǎng)上的商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)可以分為傳統(tǒng)型、分紅型、投資連結(jié)型和萬(wàn)能型。傳統(tǒng)型養(yǎng)老保險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)較低，回報(bào)相對(duì)固定，但很難抵御通貨膨脹；分紅型和萬(wàn)能型養(yǎng)老保險(xiǎn)在保底收益的基礎(chǔ)上通過(guò)紅利分配和浮動(dòng)結(jié)算利率抗擊通貨膨脹，屬于中低風(fēng)險(xiǎn)中低收益產(chǎn)品；投資連結(jié)型養(yǎng)老保險(xiǎn)更側(cè)重投資收益，不提供保底收益，會(huì)面臨較高的風(fēng)險(xiǎn)。

　　近幾年，基金公司也推出了養(yǎng)老型基金等創(chuàng)新基金產(chǎn)品，并得到了個(gè)人的廣泛認(rèn)可。養(yǎng)老型基金一般是以債券投資為主的混合型基金，屬于中低風(fēng)險(xiǎn)、中低收益預(yù)期的基金品種。養(yǎng)老型基金管理透明，流動(dòng)性強(qiáng)，進(jìn)入門檻低，綜合費(fèi)率相比其他養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品較低。一般養(yǎng)老型基金會(huì)采取保本投資策略，如VPPI策略、CPPI策略或直接引入擔(dān)保人保證個(gè)人養(yǎng)老資產(chǎn)的保值增值。

　　保險(xiǎn)專家建議，對(duì)于享有基本養(yǎng)老保險(xiǎn)和補(bǔ)充養(yǎng)老保險(xiǎn)（企業(yè)年金、職業(yè)年金）的一般收入階層，應(yīng)適當(dāng)配置個(gè)人養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品，增加退休養(yǎng)老金來(lái)源，保證退休后的收入水平不下降；對(duì)于沒有基本養(yǎng)老保險(xiǎn)和補(bǔ)充養(yǎng)老保險(xiǎn)的一般收入階層，由于其完全依賴個(gè)人養(yǎng)老計(jì)劃，首先需要配置必要的個(gè)人商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)，然后配置更加充分的個(gè)人養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品；對(duì)于高收入階層，則可結(jié)合自身養(yǎng)老需求和風(fēng)險(xiǎn)承受能力配置保障型養(yǎng)老產(chǎn)品和投資型養(yǎng)老產(chǎn)品。從個(gè)人偏好的角度，性格保守、安全感需求高的個(gè)人可以提高低風(fēng)險(xiǎn)個(gè)人養(yǎng)老產(chǎn)品（如非投資連接型個(gè)人商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)）配置比例，而有一定風(fēng)險(xiǎn)承受能力的個(gè)人則可以在專業(yè)養(yǎng)老規(guī)劃師的指導(dǎo)下配置中低風(fēng)險(xiǎn)養(yǎng)老投資產(chǎn)品（如養(yǎng)老型基金）和中高風(fēng)險(xiǎn)投資理財(cái)產(chǎn)品，以滿足高品質(zhì)的退休養(yǎng)老生活。

　　保險(xiǎn)專家建議，個(gè)人進(jìn)行養(yǎng)老理財(cái)更應(yīng)選擇收益穩(wěn)健、中低風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)品，把握長(zhǎng)期性和穩(wěn)健性兩個(gè)特點(diǎn)，根據(jù)個(gè)人年齡收入情況和規(guī)劃養(yǎng)老方式，合理配置不同風(fēng)險(xiǎn)收益特征的養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品。

　　無(wú)憂保提示：面對(duì)市場(chǎng)上層出不窮的商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)，有傳統(tǒng)型、萬(wàn)能型、分紅型和投資連結(jié)型，很多消費(fèi)者不知如何選擇。其實(shí)這要根據(jù)您的自身情況進(jìn)行選擇，如果您不了解的話，可以登錄無(wú)憂保網(wǎng)，那里將有專業(yè)的客服人員為您進(jìn)行介紹。