【摘要】近些年，雖然中國的保險業(yè)獲得了很大的發(fā)展，但是在發(fā)展過程中仍有許多不足之處，而美國保險業(yè)發(fā)展至今，取得了如此大的發(fā)展，也與美國保險集團監(jiān)管密切相關，下面就來了解一下吧。

　　一、美國的保險集團監(jiān)管及其在金融危機后的發(fā)展
　　美國在20世紀60年末制定《保險控股公司系統(tǒng)監(jiān)管法》，逐步建立了保險集團監(jiān)管框架，覆蓋集團內(nèi)所有主體，即保險公司、控股公司、未受直接監(jiān)管的機構等。保險集團監(jiān)管遵循“窗戶和墻壁”的總原則，即保險監(jiān)督官有“窗戶”去觀察集團的活動，評估它可能對保險公司履行義務的能力的潛在影響，同時通過對相關交易的審批權構建“墻壁”，去保護保險公司的資本。根據(jù)該原則，收購控制一家保險公司應符合相關條件，集團內(nèi)的管理協(xié)議、成本分擔、稅收分配協(xié)議、特定的擔保、公司之間的投資、特別的分紅要求等一些重要交易需得到監(jiān)督官批準等。監(jiān)督官還通過集團內(nèi)的母公司或者被監(jiān)管機構了解集團內(nèi)其他未受直接監(jiān)管機構情況、最終控制人財務情況，收集集團財務業(yè)務等方面的信息，并對未受直接監(jiān)管的機構有現(xiàn)場檢查權限。美國也建立了協(xié)同監(jiān)管機制，即“牽頭州”監(jiān)管方法，要求一個或者數(shù)個州的監(jiān)督官在對保險集團的監(jiān)管中起到協(xié)調(diào)作用。
　　自2007年爆發(fā)全球金融危機以來，著名的保險集團美國國際集團旗下公司從事信用違約互換業(yè)務給集團造成極大的損失，導致集團陷入困境并接受救助，為美國監(jiān)管部門提供了反思和改進保險集團監(jiān)管的契機。2010年10月，美國保險監(jiān)督官協(xié)會頒布修改后的《保險控股公司系統(tǒng)監(jiān)管法》和《保險控股公司系統(tǒng)示范監(jiān)管規(guī)定以及相關報告表格和說明》，并陸續(xù)采取了一系列監(jiān)管措施。
　　第一，強化監(jiān)管要求，主要包括：試圖放棄控制權的保險公司控制人應在終止控制權之前，至少提前30日披露有關信息；如果保險監(jiān)督官有要求，保險公司應提供所有關聯(lián)企業(yè)的財務報表；如果保險控股公司系統(tǒng)中的任何一個成員能對保險公司造成聲譽風險或者財務風險，即使可能不直接影響保險控股公司系統(tǒng)，保險監(jiān)督官有權對其進行評估；保險公司和關聯(lián)企業(yè)之間先前簽訂、得到批準的合同的任何修訂和改動應重新獲得批準；為了查明保險公司的財務狀況，包括其所面臨的企業(yè)風險，保險公司應按要求提供自己不掌握但可以通過合同義務和法定責任等途徑獲得的信息，監(jiān)督官可以在保險公司不按要求提供信息的情況下對其關聯(lián)企業(yè)進行檢查并獲得相關信息；保險集團也應遵循嚴格的公司治理標準。
　　保險集團的企業(yè)風險成為監(jiān)管重點。企業(yè)風險主要指與保險公司的一個或者多個關聯(lián)企業(yè)有關的任何行為、情況、事件或者系列事件如果不得到迅速矯正，將對保險公司或者整個保險控股公司系統(tǒng)的財務狀況或者流動性造成實質(zhì)性的不利影響，包括但不限于導致保險公司風險資本降低至可采取監(jiān)管措施的水平或者處于危險財務狀況的事件。保險公司的最終控制人必須至少每年按照要求向監(jiān)督官報告企業(yè)風險情況，披露經(jīng)營活動中能夠?qū)Ρ槐O(jiān)管的保險公司造成潛在企業(yè)風險的十個不同方面的信息，包括重大的調(diào)查、監(jiān)管行動和訴訟的進展，未來十二個月的商業(yè)計劃，資本及其分配路徑，公司之間和母公司的擔保以及對流動性的影響，以及其他對控股公司系統(tǒng)造成不利影響的任何重要事件等。同時，集團整體信息年度登記表的報送內(nèi)容也予以拓寬，要求包括所有關聯(lián)企業(yè)的財務報表、有關治理和內(nèi)控的報告以及監(jiān)督官提出的其他信息收集需求，使監(jiān)管部門及時掌握更為全面的情況。
　　第二，推動實施“自身風險和償付能力評估”，一方面促使每個保險公司自身采取恰當?shù)募夹g手段識別、評估、監(jiān)控和報告其風險，另一方面從集團層面對風險和資本進行評估，作為現(xiàn)有以法人為基礎的評估方式的補充。
　　該制度適用于每年保費超過5億美元的保險公司以及每年保費超過10億美元的保險集團。保險集團應當經(jīng)常評估其風險管理框架的恰當性。一個有效的框架應當至少包括：風險文化和治理；風險識別和優(yōu)先處理；風險偏好、容忍度和限度；風險管理和控制；風險報告和溝通。保險集團還應當對各類實質(zhì)性風險在正?；蛘叻钦Ｇ闆r下的敞口進行定性和定量評估，分析其對資本的影響。承保、市場、信用、運營、流動性等各種可合理預見、對保險公司償付能力有影響的風險都應予評估。在集團層面進行與業(yè)務管理有關的壓力測試結果可運用于對保險公司法人的評估。保險集團還應在以上評估工作的基礎上從整個集團角度評估，當前及未來一段時間集團需要多少資本經(jīng)營管理業(yè)務。整個集團的資本充足率評估應當考慮以下因素：集團內(nèi)部交易和資本重復計算；控股公司債務的杠杠率；傳染性風險、集中度風險和復雜性風險；微觀和宏觀經(jīng)濟因素所導致流動性風險等。如果資本存在不足，應提出未來補充資本或者改變商業(yè)計劃的方案。
　　自2015年起，保險集團開始實施評估，每年至少評估一次，并內(nèi)部記錄其評估過程及結果。評估報告應按照要求上報，每年最多報告一次。每個保險集團的評估不設置機械的路徑，實際結果和評估報告的內(nèi)容也會隨公司不同而有所不同。
　　第三，完善國際保險集團監(jiān)管方式。為適應國際化經(jīng)營的保險集團的監(jiān)管需要，美國保險監(jiān)管引入國際保險監(jiān)督官協(xié)會所提倡的全集團監(jiān)管理念和方法，在制度上允許保險監(jiān)督官按標準和程序成為一個國際保險集團的全集團監(jiān)管者，并具有資金保障。全集團監(jiān)管者在保險集團監(jiān)管中承擔比較重要的組織領導職責，可以收集集團成員的信息、評估集團的企業(yè)風險、協(xié)調(diào)其他監(jiān)管部門采取監(jiān)管措施、交換和共享信息等。同時，美國的保險監(jiān)督官可與其他監(jiān)管者就國際保險集團下屬的國內(nèi)保險公司組成監(jiān)管學院，討論相關監(jiān)管事務、交換信息。相關制度明確監(jiān)督官領導和參與監(jiān)管學院的程序，對監(jiān)管學院的核心特征作出提示性說明，要求監(jiān)管學院與現(xiàn)有的風險導向的監(jiān)管工具密切結合。同時，美國也開始接受各國監(jiān)管者邀請美國監(jiān)督官加入某一監(jiān)管學院的申請。

　　二、對我國保險集團監(jiān)管的啟示
　　首先，在監(jiān)管思路方面，更加注重對保險集團整體風險的識別、防范。保險集團內(nèi)存在不正常的關聯(lián)交易和資金往來，或者某家公司、某個業(yè)務領域產(chǎn)生重大問題，都可能影響整個集團的聲譽、財務狀況乃至持續(xù)經(jīng)營，風險將傳遞到保險公司。保險監(jiān)管部門必須強化保險集團整體風險防控的理念，將集團內(nèi)所有公司及相關行為納入監(jiān)管視野，全面收集各方面信息，動態(tài)監(jiān)測、分類處置集團內(nèi)任何可能直接或者間接影響保險公司的風險及問題，才能確保實現(xiàn)維護保單持有人利益、維護金融穩(wěn)定的監(jiān)管目標。
　　其次，在監(jiān)管權限方面，更加注重對未受直接監(jiān)管的保險集團所屬子公司的監(jiān)管。我國保險集團內(nèi)一些不從事保險業(yè)務的公司不需要取得保險監(jiān)管部門頒發(fā)的許可證，如果也像美國國際集團旗下公司一樣從事非傳統(tǒng)保險業(yè)務、非保險類金融業(yè)務，風險會更為隱蔽、更難防控。保險監(jiān)管部門對這類公司的監(jiān)管可重點考慮考慮以下幾個方面：一是保險監(jiān)管部門應當要求保險集團公司或者集團內(nèi)保險公司提供集團內(nèi)所有未受直接監(jiān)管的公司的信息，以了解這類公司在集團中的具體位置、基本定位、業(yè)務性質(zhì)及規(guī)模、風險及其影響范圍等。二是保險監(jiān)管部門在無法通過集團公司或者保險公司獲得必要信息，或者這類公司產(chǎn)生了可能嚴重影響集團及保險公司償付能力的風險時，應當對這類公司進行必要的現(xiàn)場檢查。三是這類公司財務狀況及關聯(lián)交易可能產(chǎn)生對集團、保險公司的重大風險時，保險監(jiān)管部門應當要求集團公司采取風險隔離和處置措施。
　　再次，在監(jiān)管方式方面，更加注重集團償付能力自我評估與后續(xù)監(jiān)管。第一，要求保險集團建立全面的風險管理架構，定期進行風險管理水平及資本的評估，明確闡明其對自身風險管理水平、資本的適當性的判斷，將預見和識別自身潛在風險和資本需求固化為其自覺的行動。第二，保險集團償付能力評估應在以保險公司法人為對象的償付能力評估的基礎上，綜合考慮保險集團的特有風險，主要包括：集團內(nèi)部交易和資本重復計算；集團公司債務的杠杠率；傳染性風險、關聯(lián)交易風險、集中度風險和復雜性風險等。第三，保險監(jiān)管部門可結合保險集團的自我評估結果進行深入審查和分析，對集團的風險管理水平和潛在償付能力作出判斷，并以此為早期預警信號，與保險集團管理層共同研究改進和應對方案。
　　最后，在監(jiān)管機制方面，更加注重通過全集團監(jiān)管、監(jiān)管學院等機制對大型保險集團進行監(jiān)管。中國平安保險（集團）股份有限公司已被金融穩(wěn)定理事會認定為全球系統(tǒng)重要性保險機構之一，將適用更高的全集團監(jiān)管要求。我國其他大型保險集團將來也可能被認定為具有全球系統(tǒng)重要性。保險監(jiān)管部門應承擔更多組織、協(xié)調(diào)職責，并積極參與監(jiān)管學院等相關機制的建立、恢復和處理計劃等相關規(guī)則的制定等工作。同時，保險監(jiān)管部門應繼續(xù)與有關國家和組織共同完善國際保險集團監(jiān)管制度與機制，并在此基礎上，認定一批具有國內(nèi)系統(tǒng)重要性的保險集團，優(yōu)化資源配置，增強監(jiān)管針對性。

　　無憂保提示：美國的保險集團監(jiān)管可以給我國當前的保險集團監(jiān)管帶來很多的啟示，比如，在監(jiān)管思路方面，更加注重對保險集團整體風險的識別、防范；在監(jiān)管方式方面，更加注重集團償付能力自我評估與后續(xù)監(jiān)管；在監(jiān)管機制方面，更加注重通過全集團監(jiān)管、監(jiān)管學院等機制對大型保險集團進行監(jiān)管等。這些都是值得我國保險監(jiān)管集團去學習的，有利于進一步推動我國保險業(yè)的發(fā)展。