“‘個(gè)人稅延型養(yǎng)老保險(xiǎn)運(yùn)營(yíng)機(jī)制’研究報(bào)告將于9月底前完成方案論證?！边@是記者昨日從上海保監(jiān)局新聞通氣會(huì)上獲得的信息。

保險(xiǎn)專家指出，該機(jī)制一旦實(shí)施，有助于提高老百姓保障水平，并刺激消費(fèi)者購(gòu)買養(yǎng)老保險(xiǎn)。個(gè)人稅延型養(yǎng)老保險(xiǎn)產(chǎn)品是具有完全積累的個(gè)人賬戶式保險(xiǎn)產(chǎn)品，個(gè)人繳費(fèi)在一定限額內(nèi)可獲得稅收優(yōu)惠。

首都經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)金融保險(xiǎn)系教授庹國(guó)柱在接受采訪時(shí)說(shuō)，稅延型養(yǎng)老保險(xiǎn)往往采取“繳費(fèi)時(shí)免稅，給付時(shí)征稅”的方式，“可能會(huì)犧牲政府當(dāng)前財(cái)政收入，但可以解決長(zhǎng)遠(yuǎn)的國(guó)民養(yǎng)老財(cái)政負(fù)擔(dān)?！?/P>

目前，上海保監(jiān)局正會(huì)同上海市金融服務(wù)辦和相關(guān)養(yǎng)老保險(xiǎn)公司進(jìn)行政策研究，“由于這項(xiàng)政策涉及稅務(wù)等多個(gè)部門，正式出臺(tái)還需要一段時(shí)間”。一位負(fù)責(zé)該項(xiàng)政策研究工作的人士同時(shí)透露，受一些客觀因素的影響，“個(gè)人稅延型養(yǎng)老保險(xiǎn)產(chǎn)品仍將與企業(yè)年金捆綁出售”。

通氣會(huì)上，上海保監(jiān)局還針對(duì)上半年保險(xiǎn)市場(chǎng)運(yùn)行情況作了介紹：前6個(gè)月上海保險(xiǎn)業(yè)共實(shí)現(xiàn)原保險(xiǎn)保費(fèi)收入239.24億元，同比增長(zhǎng)9.04％，保費(fèi)收入占全國(guó)原保險(xiǎn)保費(fèi)總收入的6.43％，排名全國(guó)第三。

值得一提的是，受資本市場(chǎng)持續(xù)向好、加息減稅等因素影響，上海壽險(xiǎn)市場(chǎng)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)出現(xiàn)較大調(diào)整，傳統(tǒng)普通壽險(xiǎn)與分紅險(xiǎn)業(yè)務(wù)發(fā)展萎靡不振。數(shù)據(jù)顯示，上半年傳統(tǒng)普通壽險(xiǎn)保費(fèi)收入28.45億元，同比減少15.70％；分紅險(xiǎn)保費(fèi)收入79.71億元，同比減少3.69％。

業(yè)內(nèi)人士分析指出，在資本市場(chǎng)長(zhǎng)期向好的情況下，分紅險(xiǎn)收益率與其他投資理財(cái)產(chǎn)品相比差距較大，“客戶對(duì)該產(chǎn)品的投資價(jià)值產(chǎn)生懷疑，是造成分紅險(xiǎn)銷售下降的原因”。此外，銀行進(jìn)入加息通道，“傳統(tǒng)普通壽險(xiǎn)2.5％的預(yù)定利率也已經(jīng)不能吸引消費(fèi)者”。

相比之下，一些與資本市場(chǎng)密切相關(guān)的保險(xiǎn)產(chǎn)品銷售火爆。上半年投連險(xiǎn)成為所有業(yè)務(wù)總發(fā)展最快的險(xiǎn)種，業(yè)務(wù)量達(dá)20.72億元，同比增長(zhǎng)142.82％；萬(wàn)能險(xiǎn)收入24.12億元，同比增長(zhǎng)41％。

“為此，保監(jiān)會(huì)正在考慮放開(kāi)2.5％的傳統(tǒng)普通壽險(xiǎn)預(yù)定利率?！毕⑷耸肯蛴浾咄嘎?，放開(kāi)幅度可能參照長(zhǎng)期利率產(chǎn)品。

與此同時(shí)，上半年上海保險(xiǎn)市場(chǎng)出現(xiàn)了一定規(guī)模的退?，F(xiàn)象。數(shù)據(jù)顯示，上半年壽險(xiǎn)公司退保金支出39.68億元，同比增加107.78％，退保率達(dá)到23.27％。從險(xiǎn)種看，分紅險(xiǎn)和傳統(tǒng)普通壽險(xiǎn)退保率最高，分別為30.26％和27.29％。

對(duì)此，業(yè)內(nèi)人士分析稱，退保主要出于兩方面考慮：一是由于產(chǎn)品本身收益率較低，對(duì)消費(fèi)者失去吸引力，比如像分紅險(xiǎn)和傳統(tǒng)普通壽險(xiǎn)；另一種屬于“獲利離場(chǎng)”，比如像投連險(xiǎn)產(chǎn)品，“一些消費(fèi)者早期購(gòu)買的投連險(xiǎn)，投資收益率達(dá)150％，考慮到已經(jīng)獲得較大收益，也可能選擇退?！?。

2007年08月10日 07:58   國(guó)際金融報(bào)  本報(bào)記者 張穎發(fā)自上海